Un saludo nuevamente compañeros de la CryptoAcademy, en esta oportunidad, estuvimos aprendiendo en la clase del profesor @fredquantum sobre las Dark Pool, sin más que decir los dejo con mi tarea:
1.Discuta Dark Pools en Cryptocurrency con sus propias palabras. ¿Cómo funciona la piscina oscura?
En el mercado criptográfico, existen grandes inversionistas o instituciones financieras que mantiene un gran capital en activos, estos capitales muchas veces requieren ser vendidos o movilizados a otras billeteras. Sin embargo, estos movimientos tan grandes, realizados de forma común en un Exchange, se vuelven perjudiciales para el precio del activo y además dichos movimientos no presentan privacidad.
Es por ello que nacen las Dark pool, un concepto que comenzó en los años 80, y su intención de ser creadas, es permitir a los grandes inversionistas o instituciones financieras, poder movilizar grandes cantidades de activos fuera de los Exchanges comunes, con el crecimiento de las criptomonedas, esta modalidad de comercio se ha adoptado en distintos Exchanges, donde permiten que los comerciantes realicen estas operaciones de forma privada para mantener la identidad de los comerciantes seguras, hasta el momento en que finalice la transacción.
Este tipo de negociaciones, mantienen un gran nivel de privacidad, lo que utilizan muchos traders para no revelar mucha información del dinero a movilizarse, además, cuando se realizan estas transacciones, no afecta el mercado de forma negativa evitando los deslizamientos, para evitar que el precio varíe en la negociación.
En las Dark pools, solo se puede comerciar con otra orden de Dark pool, además que los comerciantes que realizan esta transacción, no sabrán si son Trakers o Markers, algo que permite que ambos participantes tengan una misma tarifa y no afecte el precio de negociación el activo.
Pero ¿cómo funcionan las Dark Pool?
Bien las Dark pool funcionan principalmente, permitiendo el comercio de grandes cantidades de un activo, de forma privada, evitando que la información de la transacción se revele, para evitar los cambios en el precio del activo mientras se realiza la negociación.
Además, las Dark pool no implementan un libro de órdenes visible al público, ya que si la transacción se revela, producirá un efecto cascada, ya que el precio bajara o subirá de forma repentina y gigante por la cantidad de activos negociados.
Mayormente este tipo de comercio es implementado por entes instituciones, y traders que manejan mucho dinero y no quieren ser visibles.
Por otro lado los Dark pool funcionan con órdenes limitadas, donde se coloca un precio al activo para su negociación y mientras se realiza la negociación no deben ocurrir deslizamientos en el precio, las plataformas que ofrecen estos servicios atiende de forma personaliza a los clientes que están realizando estas transacciones, ya que son transacciones muy grandes que ameritan ser atendidas por personas calificadas para esto, de tal manera que buscaran a los compradores o vendedores potenciales y si es posible dividirán la transacción en ordenes más pequeñas para que se puedan realizar mas rápido.
Para finalizar con esta pregunta, es importante decir que a pesar que las Dark pool, no afectan de forma inmediata al precio del activo, este luego se verá influenciado de forma indirecta por la cantidad de activos que se desbloquearon y se incorporaron nuevamente al mercado, donde lo podrá afectar de forma negativa.
2.Discuta cualquier intercambio de cifrado que ofrezca un grupo oscuro. ¿Cómo funciona su piscina oscura?
Hablemos de Kraken, primeramente debemos saber que Kraken es un intercambio centralizado, digamos que es algo igual a Binance, sin embargo con mucha más experiencia ya que se creo desde el 2011.
Sin embargo este intercambio, permite la compra y venta de grandes activos, ofreciendo un servicio de Dark Pool que ha estado disponible desde el año 2016.
Este servicio de comercio Kraken lo agrupa en las transacciones de alto volumen.
Funciona de la siguiente manera:
Primeramente Kraken solo permite ordenes de límites, además que no se saben quien será el Traker o el Marker, por otro lado se cobran ciertas tarifas de las cuales se hablaremos más adelante y estas tarifas son cobradas por igual.
El Dark pool de kraken es total mente privado, se genera un libro de órdenes que será totalmente invisible, para evitar cualquier riesgo en la operación.
No se permite el comercio de margen en el Dark pool. Además que las ordenes límites será ejecutadas cuando se crucen.
3.¿Cuáles son los activos admitidos en el grupo oscuro mencionados en (2) arriba? ¿Cuáles son los requisitos para participar en el comercio de grupos oscuros en la plataforma? ¿Hay alguna tarifa atraída? Explique.
Kraken cuenta con los siguientes activos para realizar transacciones en Dark pool:
Tenemos los pares para comerciar con Ethereum (ETH) y FIAT:
ETH/CAD
ETH/EUR
ETH/GBP
ETH/JYP
ETH/USD
Continuamos con los pares para comerciar con Bitcoin (BTC) y FIAT:
BTC/CAD
BTC/EUR
BTC/GBP
BTC/JYP
BTC/USD
Por ultimo tenemos los para comerciar entre Criptomonedas (BTC) y (ETH):
BTC/ETH
Además, Kraken pide ciertos requisitos para poder participar en su Dark pool, hablemos de ellos:
Primero debemos estar verificados en el nivel pro.
Se exige un mínimo de orden para los pares de BTC que deben partir de un equivalente o aproximado a los 100.000USD
En el caso de los pares con ETH, solo debemos poseer un mínimo equivalente o aproximado a los 50.000USD
El último requisito, es que solo están permitidas las ordenes límites.
Por ultimo debemos decir que Kraken aplica ciertas tarifas en su Dark pool.
Estas tarifas van desde los 0.20% hasta los 0.30%, y varían dependiendo de la cantidad de operaciones que se realicen en 30 días en USD, es quiere decir, que mientras más operemos en Dark pool, más bajas serán las tarifas.
Por ultimo debemos resaltar que las tarifas que se imponen en el Dark pool de Kraken, son más elevadas que las tarifas puesta en una orden limite normal, que van de 0% a 0.16%.
4.Para el grupo oscuro elegido, brinde una breve ilustración de cómo realizar el comercio de bloques en la plataforma. (Se requieren capturas de pantalla).
Lo primero que necesitamos es una cuenta de Kraken, en mi caso como no tengo una, me dirijo a la página oficial de Kraken y doy clic en crear cuenta.
Luego tendremos que ingresar un correo electrónico, escoger un nombre de usuario, colocaremos una contraseña para acceder la cual debe tener 12 caracteres, seleccionamos nuestro país de origen en mi caso Venezuela y por ultimo aceptaremos los términos de privacidad y damos clic en crear cuenta.
Seguidamente nos tocara activar nuestra cuenta, para ello, se enviara un código a nuestro correo electrónico y lo debemos introducir y dar clic en activar cuenta.
Bien una vez activada la cuenta, accedemos automáticamente con nuestro usuario a la plataforma de Kraken, para poder realizar una operación en Dark pool, nos dirigimos a Operar (1), luego seleccionamos Nueva orden(2), vamos a colocar la opción de Avanzado(3) y por ultimo vamos a escoger nuestro par.
Por ahora el Dark pool de Kraken se encuentra deshabilitado, por tal motivo no se muestra la opción. Sin embargo, de tener todo en orden para participar, debemos realizar los siguientes pasos que aparecen en esta captura de pantalla tomada del soporte de Kraken.
Como podemos observar, saldrá la opción de Dark pool y los pares que conforman el Dark pool, estos pares se diferencian porque utilizan .d al final.
5.¿Cuál es su comprensión del grupo oscuro descentralizado? ¿Qué entiendes por Pruebas de Conocimiento Cero?
Como sabemos las Dark pool, son un comercio privado de grandes sumas de activos, donde no se revela la información de los participantes, y no existen libros de ordenes públicos que muestren toda la información de lo ocurrido en la transacción.
Estas Dark pool no solo son centralizadas, también existen las Dark pool descentralizadas, que en general siguen manteniendo el mismo concepto de comerciar de forma privada grandes cantidades de activos, evitando el deslizamiento y las variaciones de precios mientras se realiza el comercio. Sin embargo aplican mayor seguridad en la información solicitada para su verificación.
Las Dark pool descentralizadas, operan en intercambios descentralizados, y como sabemos los intercambios descentralizados suelen ser muy seguros, esto se debe a que utilizan métodos de verificación que son aún más seguros. Además los precios en las Dark pool descentralizadas, no pueden ser manipulados.
Al trabajar sobre una red descentralizada, la información no está en manos de un ente central, lo que evita comprometer la seguridad, privacidad e integridad de las transacciones y sus participantes.
Por otro lado en las Dark pool descentralizadas, se utiliza la tecnología prueba de conocimiento cero, que permite verificar que todas las transacciones realizadas en la Dark pool sean integras.
¿Qué es la prueba de conocimiento Cero?:
Es una método de verificación que tiene como nombre ZK protocol, esta prueba de conocimiento cero, agregar mayores niveles de privacidad y seguridad.
La prueba de conocimiento cero, funciona de la siguiente manera, existen dos sujetos, uno llamado probador y otro el verificador, el probador debe probar que tiene el conocimiento de una información particular, sin revelar la información y el verificador, debe constatar que la información es real.
Por otro lado las prueba de conocimiento cero, deben cumplir con dos requisitos, uno es la integridad que se logra cuando se prueba que se tiene el conocimiento de la información y la solidez, que se obtiene cuando el verificador comprueba que el portador si tiene la información en su posición, y para que sea una completa prueba de conocimiento cero, se tiene que lograr conseguir tanto una integridad como solidez, pero sin que la información sea revelada entre el probador y el verificador. Esto quiere decir que solo se verifica que la información sea correcta, más no se puede decir él porque es incorrecta o cual es la información que se necesita.
Esta prueba de conocimiento cero se puede implementar para verificar transacciones, para verificar identidades pero sin que la información se revele al público en general, un ejemplo de cómo funciona la prueba de conocimiento cero, puede ser la huella dactilar de nuestro celular, si bien tenemos un contraseña, sin embargo solo con nuestra huella podemos decir que somos los que tenemos el acceso al celular, y al colocar nuestra huella el teléfono verifica que tenemos la información sin la necesidad de introducir nuestra contraseña que puede ser vista por otra persona.
Gracias a la prueba de conocimiento cero, se puede lograr tener mayor seguridad y privacidad en los sistemas en lo que es aplicada, en las Blockchains se implementa esta tecnología en una versión llamada zk-SNARK, que permite que las transacciones tengan mayores índices de privacidad.
Por tal motivo en los sistemas descentralizados que aplican Dark pool se aplica este tipo de prueba, para volver la información de la transacción mucho más privada de lo que se puede lograr en un servicio de Dark pool centralizado.
6.Indique un grupo oscuro descentralizado en criptomonedas y discútalo. ¿Cómo funciona?
Es un intercambio de código abierto descentralizado que nació en el año 2017, trabaja sobre la red de Ethereum, mayormente se le conoce como REN. Este protocolo, permite la interoperabilidad entre otras blockchains, por tal motivo, permite que sus usuarios puedan comerciar fácilmente con tokens ERC-20, ETH y BTC.
Actualmente REM ofrece el servicio de Dark pool descentralizado, y permite el comercio entre otras cadenas de bloques gracias a su interoperabilidad, esta interoperabilidad se logra gracia a la máquina virtual que REN diseño y recibe el nombre de RenVM.
Esta máquina virtual de REN implementa la prueba de conocimiento cero zk-SNARK, que permite generar transacciones mucho más privadas.
REN funciona de la siguiente manera:
Para comerciar con REN en un Dark pool, se debe realizar una orden ya sea en BTC, ETH o su token nativo REN, una vez que se realice la orden, se debe esperar un comprador. Una vez el comprador aparezca e iguale la oferta, se realiza la transacción, la cual es revelada al terminar el proceso y se almacena en la red de REN.
Una vez realizada la orden, la información se divide en fragmentos, que será distribuida entre los nodos, estos nodos reciben el nombre de Dark nodes, una vez ellos tenga la información, tienen que organizarla, luego se realiza la verificación mediante la prueba de conocimiento cero zx-SNARK, que permite la aprobación de la transacción
7.Compare un grupo oscuro de intercambio criptocentralizado con un grupo oscuro descentralizado. ¿Cuáles son las diferencias distintivas?
Para esta comparativa, vamos a analizar las principales diferencias que encontramos entre Kraken que es un intercambio centralizado y REN que es un intercambio descentralizado, donde ambos ofrecen servicios de comercio en Dark pool:
Primeramente, podemos decir que REN, nos otorga mayor privacidad de nuestros datos, en comparación con Kraken, ya que cuando están en un intercambio descentralizado, los datos no están en el poder un ente central, que conocerá todo, además se mantienen más seguros y hay menos riesgo de que sean robados o pirateados.
Un Dark pool descentralizado, nos permite realizar transacciones totalmente privadas, aunque en un intercambio centralizado haces transacciones “privadas”, resulta que en realidad, el intercambio sabe todo sobre la transacción.
Es necesario dar mucha información para poder participar en un Dark pool, en Kraken, inclusive necesitas llenar un formulario KYC, en cambio, en REN, solo necesitas de tu Wallet, no tienes la necesidad de divulgar información de más.
Podemos destacar que REN nos ofrece varias criptomonedas para comerciar, mientras que Kraken, nos deja solo comerciar con ETH y BTC, junto a algunas FIAT
Las transacciones en un intercambio descentralizado se divide entre los nodos, incluso se implementa la prueba de conocimiento cero, quiere decir tenemos mayor seguridad, integridad y privacidad de nuestra transacción, mientras que en un Dark pool centralizado, todo se hace mediante la misma plataforma y puede que la información sufra ataques.
8.Investigue cualquier gran venta reciente en cualquier mercado en el ecosistema criptográfico y cómo ha afectado al mercado. ¿Qué diferencia habría hecho si la piscina oscura se hubiera utilizado para tales ventas?
El 3 de noviembre del año 2021, se presentó una venta bastante grande de BTC, esta venta la hizo una ballena proveniente de Coinbase, la cual vendió un aproximado de 246 BTC, lo que ocasionó que el precio del BTC bajara de 62.500$ a 60.000$.
Esta gran venta genero el pánico en otros intercambios como Kraken y Binance, inclusive muchos tomaron esta situación como una manipulación de mercado.
El precio al llegar al soporte de los 60.000$, comenzó nuevamente a recuperarse hasta llegar a los 63.000$.
¿Qué diferencia habría hecho si la piscina oscura se hubiera utilizado para tales ventas?
Bien, si una venta de esa magnitud se hubiera hecho desde un Dark pool, el precio no hubiera experimentado tal acontecimiento, ya que no se generaría pánico entre las masas. Como sabemos el mercado es muy sentimental y cualquier venta grande, asusta a los pequeños comerciantes y sobre todo a los menos experimentados.
Entonces, si muchas instituciones o grandes comerciantes realizaran ventas gigantescas varias veces al año, el precio de un activo en este caso BTC sería un total desastre, lo que también les generaría perdidas a ellos mismos, por lo tanto, es de mayor beneficio poder realizar estas transacciones desde una Dark pool, para evitar movimientos tan volátiles en los precios.
Aunque es cierto que una Dark pool también afectara el precio del activo, este no se verá afectado constantemente por movimientos tan grandes.
9.En su propia opinión, discuta cualitativamente los impactos de las transacciones realizadas en el grupo oscuro en el precio de mercado de un activo. (Al menos 150 palabras).
Como sabemos el mercado criptográfico, tiende a ser muy sentimental, con eso me refiero, que cualquier movimiento que suceda, puede impulsar un sentimiento en las masas que hagan que los precios caigan, o suban de forma gigantesca.
Hemos visto como una noticia o una gran compra/venta, genera impacto de forma positiva o negativa a los mercados. Muchas veces vemos como las ballenas logran atraer el miedo de los pequeños comerciantes cuando realizan grandes ventas que asustan a los comerciantes y esto afecta el precio de un activo generando que baje en forma desmedida manipulando el mercado y aprovechando las oportunidades.
Cuando se realizan comercios en las Dark pools, es cierto que no se ve afectado el precio del activo en ese momento, o inclusive por unos días, sin embargo, el precio comenzara a verse afectado de forma indirecta, cuando el dinero que se movió de un lugar a otro se va introduciendo nuevamente al mercado poco a poco.
Esto quiere decir que cuando se introducen grandes cantidades en el mercado, el precio comenzara a tener una volatilidad tan violenta por desequilibrio generado en la oferta y demanda, lo que puede ser muy negativo y puede llegar a tener un efecto cascada similar a lo que pudiera suceder si se hace una venta gigantesca de activos de forma tradicional.
Aunque es cierto que los Dark pool se hicieron, para que el mercado no se vea afectado de una forma tan directa, muchas instituciones o grandes comerciantes, aprovechan estas Dark pool, para adquirir activos a buenos precio y luego poder manipular los mercados, y podemos ver, como las Dark pool benefician en gran manera a las famosas ballenas.
10.¿Cuáles son las ventajas y desventajas de Dark pool en Cryptocurrency?
Hablemos de las ventajas y desventajas que podemos encontrar en las Dark pool:
Ventajas:
Las Dark pool mantienen la privacidad de las transacciones hasta que son ejecutadas, lo que evita la divulgación de información sobre la compra o venta realizada.
Las Dark pool permiten el comercio de grandes cantidades de activos sin afectar el precio de negociación, lo que permite que tanto el que compra como el que vende no tenga perdidas por la variación de precios.
Las Dark pool no afectan de forma directa el mercado del activo, por lo que no veremos esos grandes efectos cascadas que se producen cuando una ballena realiza una compra o venta en un Exchange normal y evita una excesiva volatilidad en el precio.
Los Dark pool agregan liquidez a los mercados.
Desventajas:
Los Dark pool al ofrecer privacidad a la hora de realizar una transacción, permite que sean usadas por personas que movilizan dinero sucio.
Las Dark pool, son plataformas que solo benefician a las ballenas.
La información que se obtienen en las Dark pool centralizada puede ser utilizada para la venta ilegal.
Otra aspecto negativo de las Dark pool, es que no existe un libro de órdenes, por lo tanto no se puede saber cómo se realizó el proceso de negociación ni de dónde provino el dinero.
Además los Dark pool, afectan al mercado, quizás no forma directa cuando se realiza la transacción, pero si cuando los activos van regresando nuevamente al mercado, lo que puede hacer que el precio se vuelva muy volátil.
Conclusión:
En el mercado criptográfico, existen muchos comerciantes o instituciones que manejan sumas de activos extremadamente grandes, estas sumas pueden afectar al mercado de forma muy negativa si se movilizan de la manera tradicional, además que compromete la privacidad de los que realizan estos movimientos.
Por tal motivo, se crearon las Dark pool que permite que las transacciones donde se mueven grandes sumas de activos, no afecten su precio mientras se realiza la negociación, esto evita, que los movimientos asusten a los pequeños comerciantes y hagan que el precio del activo caiga.
Esta Dark pool, son una gran solución a los problemas de privacidad que existe en los distintos intercambios, sin embargo, se debe tener cuidado, ya que este tipo de plataforma, permite que se movilice dinero ilegal.
Cc. @fredquantum.