Vergelijking tussen Defi BTC's (feat. Wie zal de troon bestijgen van tokenized BTC?)

Dankzij de Defi-koorts lijkt niet alleen Ethereum maar ook Bitcoin de aandacht te trekken. Het is eigenlijk onzinnig dat Bitcoin wordt geïsoleerd van DeFi, dat goed is voor meer dan 59% van de totale marktkapitalisatie van crypto-activa. (Ter referentie: Samsung Electronics is goed voor minder dan 30% van de KOSPI. Apple, Microsoft, Facebook, Google, Amazon en Netflix zijn samen goed voor minder dan 50% van Nasdaq.)
Het vasthouden van Bitcoin kan geen extra inkomsten genereren. Er zijn methoden om bitcoins aan een gecentraliseerde beurs of een blockchain-investeringsplatform te verstrekken en passief inkomen te ontvangen, maar dit vereist een aanzienlijk tegenpartijrisico. Er waren verschillende incidenten met bedrijven die activa opslaan bij beschadigde investeerders door zaken als hacking en fraude. Als alternatief hiervoor is er een groeiende vraag om extra inkomsten te genereren door middel van "Defi interest farming" door bitcoin op Ethereum te plaatsen in de vorm van een ERC-20 token, uitgerust met een slimme contractfunctie. Graham Jenkin, CEO van Global Digital Asset Platform Coinlist, die onlangs 4.997 WBTC (ongeveer 600 miljoen USD) heeft uitgegeven, zei: "Bitcoin-rijke mensen willen dat bitcoin extra geld verdient terwijl ze het vasthouden."
Dus, wat zijn de soorten tokenized BTC? Allereerst is WBTC de meest representatieve. Bitgora is een wereldwijd bewaarbedrijf dat bitcoin en allianties met handelaren aanbiedt om WBTC uit te geven met een waarde van 1: 1 gekoppeld aan bitcoin. Als een klant WBTC naar originele bitcoin wil converteren, doet de handelaar een verzoek aan Bitgo en verbrandt WBTC in plaats van de originele bitcoin terug te sturen. Aangezien Binance, OKEX, Huobi en anderen WBTC hebben genoteerd (zal binnenkort op Coinbase Pro worden vermeld!), Kunnen individuele beleggers gemakkelijk WBTC verhandelen met originele Bitcoin. WBTC wordt echter op een gecentraliseerde manier beheerd, dus als het vertrouwen in Bitgo en andere verkopers instort, kan dit aanzienlijke systeemrisico's lopen. Voor beleggers is de meest gebruikelijke methode om liquiditeit te verschaffen aan AMM's zoals Uniswap via WBTC-ETH-paren, of om WBTC te verstrekken aan leningsprotocollen zoals Abe en Compound en andere virtuele activa te lenen om winst te genereren. Aangezien WBTC geen afzonderlijk utility-token heeft, kan niet worden verwacht dat het houden van WBTC alleen extra inkomsten genereert.
#WBTC-sleutelnummers
Release datum: januari 2019
Tokenized BTC in omloop: 105.131 WBTC
Totale waarde van Tokenized BTC: USD 1,2 miljard (ongeveer KRW 1,3 biljoen)
Aandeel van Tokenized BTC in de oorspronkelijke marktkapitalisatie van Bitcoin: 0,0307%
RenBTC is gelanceerd als vervanging voor WBTC. RenBTC werkt op de REN VM die wordt beheerd door de Dark Node, die bestaat uit onafhankelijk bediende machines en 1: 1 gekoppeld is aan de waarde van Bitcoin. Er zijn 100.000 ren-tokens nodig om de Darknode te bedienen. In WBTC treedt een gecentraliseerde instelling zoals Bitgo op als trustee, terwijl de trustee-rol van renBTC in REN VM een gedecentraliseerde dark node is. REN VM die is gebaseerd op ERC-20, ondersteunt niet alleen Bitcoin, maar ook Bitcoin Cash, Zcash en Ren (het utility-token van REN VM). Het aandeel van renBTC in Ren VM is 99% en het aandeel van Bitcoin Cash en Zcash is onbeduidend.
#renBTC sleutelnummers
Releasedatum: mei 2020
Tokenized BTC in omloop: 26.907 WBTC
Totale waarde van Tokenized BTC: $ 39 miljoen (ongeveer KRW 36 miljard)
Tokenized BTC's aandeel in de totale Bitcoin-marktkapitalisatie: 0,0078%
Net als renBTC werkt tBTC op een gedecentraliseerde manier op een netwerk genaamd KEEP. In het KEEP-netwerk kan iedereen een uitgever en trustee van tBTC zijn. Een trustee moet echter ETH binden met een waarde van 150% van de tBTC om als onderpand te worden uitgegeven. In geval van slecht gedrag verliezen deelnemers aan het KEEP-netwerk de ether die als onderpand is gebonden. Het is positief dat het KEEP-netwerk een hoger niveau van decentralisatie heeft geïmplementeerd, maar er kunnen beperkingen zijn aan de uitbreiding van de netwerkgrootte vanwege het feit dat het meer waarde aan Ether moet binden dan tBTC als onderpand, en dat het een laatkomer is in vergelijking met andere tokenized BTC's. Om dit te compenseren, geeft het KEEP-netwerk een apart hulpprogramma-token uit, genaamd KEEP, en is het op zoek naar verschillende stimuleringsprogramma's om meer deelnemers aan te trekken. Het KEEP-netwerk op basis van ERC-20 ondersteunt Bitcoin en zijn eigen utility-token KEEP.
#tBTC-sleutelnummers
Releasedatum: september 2020
Tokenized BTC-volume: 623 tBTC
Totale waarde van Tokenized BTC: $ 7 miljoen (ongeveer 8 miljard gewonnen)
Tokenized BTC's aandeel in de totale Bitcoin-marktkapitalisatie: 0,002%
In het geval van sBTC, in tegenstelling tot andere tokenized BTC, is het een methode om een ​​synthetisch token te maken dat de prijs van bitcoin volgt met andere tokens als onderpand zonder daadwerkelijk bitcoin (of tokenized BTC die dezelfde waarde heeft als bitcoin) te verstrekken. De visie van Synthetic is om te gaan met crypto-activa, inclusief bitcoin, en met legacy financiële activa zoals deviezen, grondstoffen en aandelen. Daarom is het misschien ongrijpbaar om sBTC te classificeren als pure tokenized BTC in vergelijking met andere projecten, maar synthetische activa in het Defi-ecosysteem zijn een interessant veld en Bitcoin is een van de meest veeleisende activa op de markt voor synthetische activa. Synthetix ondersteunt crypto-activa zoals Bitcoin en Ethereum, evenals buitenlandse valuta en aandelen, evenals SNX, een afzonderlijk hulpprogramma-token.
#sBTC-sleutelnummer
Release datum: februari 2019
Tokenized BTC in omloop: 2443 sBTC
Totale waarde van tokenized BTC: $ 28 miljoen (ongeveer KRW 32 miljard)
Tokenized BTC's aandeel in de totale Bitcoin-marktkapitalisatie: 0,007%
Tot dusverre hebben we WBTC, renBTC, tBTC en sBTC bekeken, die kunnen worden geclassificeerd als grote Tokenized BTC-projecten. Momenteel bezet WBTC de troon van Tokenized BTC, maar over 5 jaar kent niemand de toekomst. Behalve voor WBTC hebben andere projecten aparte utility-tokens, die allemaal zeer volatiel zijn in prijs (renBTC-Ren, tBTC-KEEP, sBTC-SNX). Daarom is de kans groot dat het overeenkomstige utility-token een nauwe prijscorrelatie heeft met het Tokenized BTC-thema. Het getokeniseerde BTC-circulatievolume, het aanbodvolume van utility-token, de marktkapitalisatie van utility-token / netwerk-TVL, compatibiliteit met andere Defi-netwerken en notering op grote gecentraliseerde beurzen lijken de belangrijkste problemen te zijn om in de gaten te houden.
Gezien het feit dat Tokenized BTC goed is voor minder dan 1% van de marktkapitalisatie van Bitcoin, denk ik dat dit een gebied is met een hoog groeipotentieel. Degenen die het met deze opvatting eens zijn, zullen in de toekomst goed moeten letten op de relevante indicatoren. Ter referentie is hieronder een tabel met verschillende sleutelnummers bijgevoegd. Defi pulse, Coingecko en verschillende officiële websites zijn geraadpleegd en de werkelijke cijfers en fouten wijken af ​​van die op het moment van schrijven.

• Disclaimer: dit bericht is bedoeld voor het delen van informatie, geen investeringsaanbeveling. Het plaatsen van dit bericht is niet gerelateerd aan winsten of verliezen uit investeringen van derden in crypto-activa.

https://discord.gg/4rXpE8hzdd