Temporada 3 de Crypto Academy | Curso avanzado: CeFi - DeFi - Yield

Muchas gracias profesor @stream4u, por compartir con nosotros y ayudarnos a entender y comprender algunos conceptos nuevos, con el es caso de Agricultura de Rendimiento (Yield farming).

1. ¿Cuál es la importancia del sistema DeFi?

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Creo que antes de establecer la Importancia del Sistema DeFi, es necesario conocer que es. El Sistema DeFi, es decir, Sistema de Finanzas Descentralizado, es aquel que surgió por medio de la tecnología blockchain utilizando la herramienta de Smart Contractos (Contratos inteligentes). Cuando hablamos de este sistema quiere decir que es un sistema de códigos abiertos y transparentes, que no tiene un poder central que gobierne de forma absoluta, si no que cada uno de los usuarios tiene la libertad y potestad de movilizar sus recursos de acuerdo a sus criterios y necesidades, sin esperar las regularizaciones y aprobación de la autoridad central, brindando así la posibilidad de realizar operaciones o servicios financieros descentralizados.

Este sistema, brinda privacidad y accesibilidad desde cualquier parte del mundo, siempre y cuando haya conexión a internet.

Es por eso que puedo decir que la importante de sistema, es:

*La libertad como lo dije anterior, el usuario tiene el control sobre la dirección que tomara su dinero o activo. Es total opuesto al Sistema Centralizado Tradicional quien es el que toma la decisiones y tiene el control de los recursos asignados (dinero de los clientes), esto quiere decir que otras personas terminan manejando, utilizando o disponiendo de mi dinero y no se puede detener control sobre él, si no bajo los horarios que establezca la institución, no es el caso del Sistema DeFi.

*No hay necesidad de intermediarios o terceras personas involucradas en las transacciones que se deseen realizar en el Sistema Descentralizado.

*No tiene límite o barrera de territoriales, se pueden hacer las transacciones tanto aquí en Venezuela como desde China dentro del Sistema Descentralizado.

*Por último este Sistema brinda la oportunidad de cambios significativos dentro del sistema financiero**.

2. Defectos en las finanzas centralizadas.

Las finanzas centralizadas, tienen una gran cantidad de defectos o desventajas que al surgir nuevas alternativas cada vez se hacen más evidentes, entre ellas están las siguientes:

*Tiene una autoridad central, las decisiones, aprobaciones y autorizaciones depende de ella, eso hace los procesos más lentos.

*Es necesaria la participación de terceros, lo que en muchos casos es necesario poder hacer algunas concesiones para obtener repuestas prontas y oportunas.

*Cobros de tarifas elevadas por los servicios o transacciones.

*El dueño del dinero NO tiene control sobre él, pues esta limitado por las directrices del gobierno central.

Demasiado papeleo para los tramites financieros, estos van desde el simple hecho de aperturar una cuenta hasta para poder obtener una tarjeta para movilizar el dinero, y es casi imposible obtener créditos.

3. Productos DeFi. (Explique 2 Productos en detalle).

1er. Producto Defi.

Uniwasp, este es un protocolo que opera con la tecnología blockchain de Ethereum, el cual se integra con los tokens ERC-20, es autónomo el cual provee un medio de intercambios descentralizado a los usuarios, tal cual un exchange realizando las transacciones propias de compra/venta de criptomonedas, utilizando Smart contracts.
y a su vez generar liquidez con el protocolo automatizado (AMM), debido al gran número de usuarios y liquidez los tiempos de operación son más rápidos.

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2do. Producto Defi.

Aave, es una plataforma dedicada a ofrecer préstamos utilizando las criptomonedas, antiguamente era ETHLend, sin necesidad de intermediarios.

Siendo más efectiva que las instituciones financieras tradicional, pues a través de la plataforma se utilizan los Smart Contractos (Contratos inteligentes), los cuales son transparentes y seguros.

Cuando uno de los usuarios pone sus criptomonedas, reciben intereses por prestar sus criptos, estos son llamados proveedores de liquidez, lo cual hace muy atractiva la idea y cada vez hay más interesados en ser parte de la plataforma.

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4. Riesgo involucrado en DeFi.

Hay algunos riesgos que por el hecho de estar todavía esta tecnología en desarrollo, se pueden presentar.

*Tal es el caso de hackers que cada buscan y buscar la forma de hacer vulnerable todo el sistema, con el propósito de desviar los fondos de los usuarios a sus cuentas personales, también hay el riesgo de que los Smart Contractos (contratos inteligentes) al tener cualquier alteración son propicio a sufrir la piratería, es decir, de tener en un momento cierta cantidad de activo se puede pasar a cero.

*Uso excesivo del sistema que generalmente produce colapso y genera problemas de liquidez.

*Creo que las variaciones constante del valor de los activos también es un gran riesgo, hay muchos factores que son manipulados con propósito y no importa los afectadas (los que tiene poder lo hacen), utilizando el refrán “El fin justifica los medios”.

*Otro con riesgo es la legislación y normativa que están tratando de implementar para controlar todos estos sistemas, ponen cada vez en riesgo el sistema pues en algunos países están suspendiendo o bloqueando los procesos relacionados.

5. ¿Qué es la agricultura de rendimiento o Yield Farming?

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La agricultura de rendimientos en un proceso a través del cual se obtienen ingresos, este proceso consiste en que usuarios congelan o bloquean sus activos, por determinado tiempo y en un protocolo determinad, de esa forma obtener ingresos o intereses con las tarifas de cambios, eso se hace en los protocolo de préstamos. Los activos que son congelados o bloqueados por los usuarios permanecen inactivos, pero a pesar de ese status genera ganancia a su propietario su ganancia.

6. ¿Cómo funciona la agricultura de rendimiento o Yield Farming?

La agricultura de rendimiento o también conocida como El Yield Farming (en ingles), consiste en que el poseedor de criptoactivo los congela o bloquea con la intensión de que le genere beneficios, al bloquear sus activos el usuario debe seleccionar donde hacerlo con la intención de ganar el token que desee, (si Ethereum ERC-20), siempre siguiendo las porcentajes de las tasas APR o APY.

Dentro de la agricultura de rendimiento los usuarios al ser parte del proceso (bloquear sus activos) son proveedores de liquidez en el grupo de su elección, lo cual generar poder al sistema DeFi.

El modelo AMM (Automated Market Maker ), se crea un grupos de liquidez donde se puede invertir y a su vez se puede intercambios token o hasta solicitar préstamos, dando información sobre los activos negociables a través de los libros de pedidos y precios y de forma automática.

###7. ¿Cuáles son las mejores plataformas agrícolas de rendimiento y por qué son las mejores? (Explique 2 en detalle)
Debido a que es todo un boom, muchos ecosistemas han apostado a esta nueva iniciativa

Entre ellos esta COMPOUND.

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Es una de las plataformas de Finanza Descentralizada (DeFi) del ecosistema Ethereum con mayor cantidad de criptonedas, Esta plataforma tomo la iniciativa de lanzar su propio token (COMP.m estando en el puesto # 43, con un precio de $365.38) de recompensa, tuvo un auge asombroso, siendo el protocolo con mayor cantidad de criptos bloqueadas en sus contratos inteligentes.

Su éxito se debe a la estrategia utilizada al tomar la decisión de distribuir unos 2.880 COMP (tokens ERC-20) diariamente con la idea de que el 50% sea para préstamos y el 50% recompensa para los prestamistas, esto llevo a que muchos usuaria tomaran la decisión de bloquear sus criptos y a sus vez pedir prestado y así obtener la mayor cantidad de beneficios.

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BALANCE (BAL)

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Balancer (BAL): Es Un protocolo del sistema DeFi, de la plataforma Ethereum, creado con el fin de generar mecanismos descentralizados de intercambios utilizando el token ERC-20. Este es un protocolo de múltiples funciones, creado en 2019.

Una de sus características que hacen de él tan atractivo es la facilidad de uso. Es un sistema de gobernanza comunitaria al dar la oportunidad de ejercerla a los usuarios que tengan tokens BAL y así tienen poder de decisión dentro del protocolo.

Este sistema genera ganancias a los proveedores de liquidez a través de los Balancer Pools, los cuales son espacios donde almacenar los fondos que congelan los proveedores de liquidez.

Otra ventaja es que Balance a sus usuarios, les ofrece las comisiones por las operaciones de intercambio realizadas.

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8. El método de cálculo en el rendimiento de la agricultura.

Existen dos formas de calcular el rendimiento de la inversión, a través de la tasa de porcentaje anual (APR) y la tasa de porcentaje de rendimiento anual (APY)

--APR (Tasa de porcentaje anual), con este cálculo se puede saber cual sería la ganancia por la inversión realizada, sin utilizar el interés compuesto.
Fórmula para calcular APR
APR = Capital o Inversión por el % de retorno
Ejemplo:
Inversión: $ 150
Tasa anual: 100%
APR = 1501 = 150
Entonces al final de período hay un ingreso de $ 300, equivalente a $150 de la inversión inicial más $150 de Interés por el año.
--APY (Tasa de Rendimiento anual)
En este cálculo se utiliza el interés compuesto y poder saber cual sería la ganancia por la inversión realizada.
Fórmula para calcular APY = (1 + r/n)n – 1
Donde:
r = tasa se interés anual
n = período
Ejemplo: Datos de la información anterior.
Tasa de Interés diario = 100%/365días
APY = (1 + 1/365)365 – 1
= 1.71
= 1.71150
= 257.18
Entonces mi Inversión fue de $150 y mi APY $ 257.18
Es decir, 150 + 257.18 = 407.18

9. Ventajas y desventajas de la agricultura de rendimiento.

elaborado en excel

10. Conclusión sobre DeFi y producción agrícola.

El sistema _Defi_, llegó para revolucionar las finanzas, el tradicional sistema, cada vez más pesado e inalcanzable para los clientes, ahora se hace accesible para los usuario del Sistema DeFi, brindándole la oportunidad de tener el control sobre sus activos y tomar las decisiones que mejor le parezca sin necesidad de tener que esperar la aprobación o autorización de los entres centrales.

A través de la _agricultura de rendimiento_ (Yield Farming), se logra obtener un buen rendimiento de los activos y como usuario algo que me gusta mucho es ver que mi inversión genera los beneficios esperados (rendimientos) a la vez que este sistema puede colapsar por ser tan rendidora, cada vez hay mayor interés en invertir en ella, es algo que hay que esperar que pueda tener una buena Escalabilidad. Hay que tener cuidado al momento de invertir.